炒股三大假设技术分析(技术分析的三大假设)
《伊索寓言》里的一则小故事：
一个暴风雨的日子，有一个穷人到富人家讨饭。"滚开！"仆人说，"不要来打搅我们。"穷人说："只要让我进去，在你们的火炉上烤干衣服就行了。"仆人以为这不需要花费什么，就让他进去了。这个可怜人，这时请厨娘给他一个小锅，以便他"煮点石头汤喝。"
"石头汤？"厨娘说，"我想看看你怎样能用石头做成汤。"于是她就答应了。穷人于是到路上拣了块石头洗净后放在锅里煮。"可是，你总得放点盐吧。"厨娘说，她给他一些盐，后来又给了豌豆、薄荷、香菜。最后，又把能够收拾到的碎肉末都放在汤里。当然，您也许能猜到，这个可怜人后来把石头捞出来扔回路上，美美地喝了一锅肉汤。
如果这穷人对仆人说："行行好吧！请给我一锅肉汤。"会得到什么结果呢？结果是十分明显的，这就是创新思维的力量！因此，伊索在故事结尾处总结道："坚持下去，方法正确，你就能成功。"
看完这则故事，给我的股票投资带来新的启示。成功的关键是方法要正确，那些旁门左道、歪门邪道很有市场，也吸引了许多投资者，因为，许多人都想走捷径，想一夜暴富，但我相信这样的路只会是条死路，如辟邪剑谱练完后即使可以独步武林，但 "欲练此功，必先自宫"，最终所有练功的人没一个有好下场的。路还是要一步一步走，基础要踏实和稳固。而现在的股市，到处都在教导这种行为，可真正能胜出的有几人呢？要想在股市中得到财富自由，第一步相当重要，入门正确，树立起得到验证的投资理念相当重要，如巴菲特所提倡的价值投资理念，甚至那个超级群体用此种方法获利，这种已经得到了验证，是完全可以学习的，但这条路在中国却一直是一条少数人的路，而且被大贬之。
有了正确的方法和理念还不够，还要有毅力，坚持下去，形成适合自己的理念，要平淡与从容，不从众，学会逆向思维，活用知识，形成活智慧。我们身边有太多的东西一直都在影响着我们，使我们很容易违背自己的意愿而作出错误的判断、决策。一个人生活在这样的环境中，没有坚定的信念一定会深受影响。股市中，选择走价值投资，就注重要孤独。
散户股市六大生存法则：
1、重个股
目前市面上很多专家和所谓的业内人士都在不断地分析大盘，分析行情，分析指数的走势，就好像如果我能预测大盘走势的话，持有的个股一定会涨一样。但是，事实上，在目前的结构性行情（牛市未确定，熊市已过的行情）中，大家普遍都发现了一个问题，就是大盘每天收红，但持有的个股却还是大都在跌，真正的普涨很少出现，赚钱效应差的要命。
所以说，相对于看中大盘指数走势，作为散户我们更应该关注的是个股的走势。
2、忘记浮动盈亏
很多股民，包括我，在一开始进入股市的时候总是将浮盈浮亏看得很重要，每天都揣着一颗玻璃心计算着，心态的不好直接导致的就是该跑的时候流连不去，主力震荡洗盘的时候成为浮筹。成本高了不要紧，该止损我们就止损，该补仓我们就补仓，理性一点，钱就赚得多一点。
这一点相信我今天即使说了也有很多股民是做不到的，甚至可能会有人说我“假高尚”，但是你不妨问一下身边稳定盈利的老股民，他们会用自身的经历向你印证这句话。
3、知识就是力量
在股市中最重要的，也是首先要做的就是活下去，只有活下去才能继续和主力玩下去。一般的散户应该尽可能在股市中汲取知识，学会如何止损，如何逃顶，怎么判断一只股是否适合长期持有等等，从而保证自己能够在股市的浮沉中活下去。
4、会卖的是师傅
股市中有句老话，叫“会买的是徒弟，会卖的是师傅”。对一只股票我们应该什么时候建仓，什么时候加仓，什么时候减仓，什么时候空仓，这点很重要。一般散户都是在消息强刺激下买入，当天可能会获得不错的收益，但对于什么时候卖，主力会炒作多久，到底是超短线持有还是短线、中线持有等等问题，散户却大都不太清楚。大多数的散户只是“徒弟”。
5、及时止盈止损
在股市中想要活下去，想要稳定盈利，你需要学会的第一件事就是如何止盈，如何止损。目前，各大网站都有不少关于教大家如何去止盈，如何去止损的视频和文章，我就不在此班门弄斧了。
6、永远不要忽视基本面
目前的市面上各种技术分析，各种战法战术充斥着股民的世界，但是应用起来如何呢，想必大家心里都有数。我本人从业十几年，至今对市面上那些高深的技术分析仍是敬而远之，一是因为人比较愚笨，另一个原因是我常常被技术分析搞的烦不胜烦。自己感觉在分析个股的时候倒不如基本面来的切合实际，技术上均线、MACD等基本的已经足够。要记住的是，主力炒作一只个股或是一个板块也不会再盲目地进行炒作，而是结合消息面，进行板块或是行业的龙头筛选，之后才开始的炒作，而这个龙头的筛选则是用基本面分析得出的。
技术分析最基本的理论框架来自于三大假设：
1、价格包含市场一切信息。 2、价格延趋势运行。 3、历史会不断重演。
根据这三大假设，1和2已经说明技术分析并不关心基本面和消息，因为消息已经体现在价格运行的趋势和走势变化上了，只要求跟随趋势就好。
而第3条，就是通过对过去历史走势的变化去推算股市下一步会如何走，带一些预言的味道。所以后来技术分析会发展出很多技术指标，道氏图形理论，艾略特波浪理论，三角洲理论等等，都是为了通过过去去预测未来。
从我自身经验来看，真正在市场中有效的，经过前人不断验证能够保证稳定长期获利的技术分析手段，只有以下几种。
1、趋势交易法
通过简单的趋势线、通道线，去判断趋势是否会延续。
这种方法优点很明显，就是跟随趋势，不到结束不减仓，一旦把握到一段趋势，能够赚取很多很多利润。趋势交易法在判断趋势的终点是非常有效的。同时缺陷也非常明显，在判断趋势的起点却非常困难。很多时候你会被信号所欺骗。单纯的趋势交易法以成功率来说是低于50%的，而且越是小周期假信号越多，大周期才会变得稳定一些。所以趋势交易法是一个不断试错的过程，当你错着错着，就对了。一次对了，能够把你前期错的全部给拿回来。
2、支撑压力位/斐波那契周期线
支撑压力位的方法是短线操作非常有效的技术分析方法，通常在交易密集区会形成支撑和压力，斐波那契更加能够精准的确定支撑压力位，趋势会在哪里遇到阻力，又会在哪里出现反弹，是非常精准有效的。基本上支撑压力位的方法在判断趋势回撤方面成功率75%以上。
3、道氏图形理论
如果说趋势交易法是告诉你趋势会怎么运行，以及会在哪里结束，支撑压力位分析法告诉你趋势在哪里会进行调整回撤，那么道氏图形理论就是在告诉你趋势的是如何震荡走强或者震荡走弱的。在对震荡的理解上，道氏图形理论绝对是技术分析中最有效的。但是道氏理论也避免不了马后炮的缺点，在事后你能很轻松地判断出市场走出了什么样什么样的图形，但是在价格运行过程中，图形有很多种变形体，例如V型反转可以变成双重底，还可以变成三重底等等。所以，如果你要让道氏理论变得能够精准把握的话，你还需要裸K分析方法。
4、裸K分析法
裸K分析法只关注一根根K线是如何形成的，在这一根K线形成的时间段里，多空力量到底发生了什么事情。现在有很多讲解K线组合的书籍，那也算是裸K分析的一种。不过裸K的精髓不在于K线组合，K线组合这种东西是后人对K线历史走势常见的的一些形态进行命名，形态是死的，K线却是活的，拿死的去套活的，是注定要失败的。裸K分析最大的优势在于：你要明白这一根K线（或一组）在这段趋势中代表了什么定义。是进攻？是反抗？是休息？是缺乏信心？是疲软？是衰竭？在这个定义之下，你能够判断在某一时间段的多空力量强弱，你就能预判下一根K线可能会出现什么走势。如果出现这种走势，会代表什么；如果出现另外一种走势又会代表什么呢。裸K分析最关键的就是能够让你理解多空是如何争夺价位的。例如空头突然把价格击穿到一个不应该击穿的多头阵地中，然后不一会儿被收回了。你就应该思考，为什么会被击穿，这种击穿对多头气势是否有影响。这种击穿是空头发起进攻的号角？还是只是为了击穿止损盘？根据某一根（或一组）关键K线，再观察其前后走势，去判断盘面是否发生了什么变化。然后再根据自己的判断去进行加仓减仓操作。
5、量价分析和盘口语言
量价分析和盘口语言分析方法基本上都属于抓庄类分析方法，在A股中是使用的较多的技术分析方法。通过判断主力持仓成本和盘口异动来分析主力的下一步操作的可能性。在牛市还是很有效的。但是在熊市，往往也很容易被套。不是说主力进了货，拉出了量，盘口出现护盘单，主力就一定会冒着风险逆市拉升了。如果情况不对，主力一样也割肉，甚至套着等其他主力来给他解套。所以不要迷信抓庄类的技术，庄家再怎么厉害，他也只能控制股价的短期走势，长期走势一定是大势推动的结果。我们经常看到什么妖股从低位天天拉涨停到很高的价位，说这个主力真牛啊！其实不是，可能在这个过程中，都不知道换掉了多少个主力了。只不过是主力之间击鼓传花的游戏而已。
这里，我要说一下就是，技术分析只是一种术。所谓道术器，道是排在第一位的，一个人的技术分析能力再好，没有能够驾驭技术的心态，也是不可能成功的。
获利来自于执行力
一般顺势系统的波段程式交易胜率大约只有50%~60%左右，如何能获利？原因就在于“赚大赔小”！为什么大部分投资人明知道历史绩效确实能够稳定获利，跟单最后却还是发生亏损并不了了之呢？原因在于眼光短浅、不能忍受小赔的心理煎熬、选择性跟单、参杂自己人为判断等......。简单地说，就是没有执行力！而执行力就是程式交易最重要的纪律之一！
没有执行力就会发生亏损之后不敢再跟单，或者出现小利就急着获利了结的心态，结果偏偏眼睁睁看着此波大赚而自己却待在场外懊悔，此波过后痛定思痛发誓绝对要跟单，不幸地又出现亏损，结果仍敌不过心理的煎熬下次又不敢跟，如此循环不已.....如果您就是这样，阿弥陀佛，愿主保佑你！
为什么会有执行力薄弱的问题？其实就是因为顺势系统的波段式交易胜率并不算高，大概只有50%~60%，也就是说每做10次可能就会有4~5次的机率出现亏损，所以每次程式发出讯号，下单前心里都会不由自主地产生迟疑，想说这次是否又会亏损？要不要进场？我觉得....等等参杂情绪的疑虑，这是自然现象，因为这就是人性。
殊不知“赚大赔小”的策略，获利将远远超过亏损，这就是交易的终极秘诀！选择性跟单，或许几次对了，但只要没做到一次“大赚”的机会，虽然小赔躲过了，大赚你也赚不到，到头来只是得不偿失，与其这样不如不跟，自己判断就好了。
程式交易为什么能够获利，因为它没有人性，该多就多，该空就空，做错就停损出场，获利就抱牢不放，说来简单，但要做到确实很难，因为我们是人，是人就会有恐惧与贪婪。
由此可知，胜率对获利绩效的影响并不是非常重要，60%就已经不错了，市场上很多隐身的操盘高手胜率也差不多这样，经过统计，华尔街的市场赢家(赚很多钱的高手)长期平均胜率约为35%，试问，您有比他们厉害吗？您自己操作赚钱了吗？﹞，真正重要的是“赚大赔小”策略与“执行力”，而“执行力”就是您自身纪律的问题了。矛盾吗？困难吗？“知易行难”在投机交易的世界里表露无疑，这就是交易！
很多人有个疑问：“如果大家都用程式交易，还能赚到钱吗？”我们给您的答案仍然是肯定的，因为您将会赢在执行力，谁有纪律谁才是最后的赢家！
特别提醒：“执行力真的不容易做到，谁能做到谁才是最后赢家！”
问问您自己：“我做得到吗？”
在股市，学习大于智慧，智慧大于经验，技巧大于运气，精练大于实战。总结，只要做到以下四点，就富裕了：
股市中不需要听太多的消息，只认一个趋势;
股市中不需要看太多技术图，看懂一张就行;
股市中不需要做太多种手法，做熟一种就行;
股市中不需要太多只的股票，做精一只就行。
翻开中国股票30多年的历史，每一轮行情牛熊轮回、潮起潮落无不都是这样，K线图波动的背后，其实就是一场大戏，将贪婪、恐惧、幻想、犹豫、疯狂的人性演绎得淋漓致尽。
投资就是一场心灵修行之旅。人们不接触炒股时，觉得自己心态特别好，豪迈大气，坦荡随和，看投资书和很多大师说炒股炒的是心态，觉得自己心态很好，所以炒股不在话下，研究了一两年各种技术指标就进去了，然后才越来越深刻的体会到心态的重要性。
当你看着大盘一点点下杀，自己账户资金一步步缩水的时候，怎么会不心如刀割?
当你看着大盘拉升，自己股票拉升，甚至涨停板，哗哗赚钱时，账户资金不断飘红增长时，仿佛你就是股神时，怎么不兴奋无比?当你看着大盘调整，而你的股票却飞速拉升时，怎么能不沾沾自喜呢?当你看着大盘拉升，别人股票都在赚钱，只有你的股价跌赔钱，你怎么不嫉妒恼火?当你割肉止损后股票连续拉升绝尘而去，你怎么不悔恨生气?当你懂得不到心理预期不入场，入场以后不慌张，当你盯着大盘拉涨不动心，盯着大盘暴跌不以为意，学会不贪和空仓时，你就离一个成熟的投资者不远了。
